中國冶金報 中國鋼鐵新聞網(wǎng)
記者 樊三彩 報道
連日來，經國家發(fā)展改革委13天4次出手“打鐵”，疊加近期鐵礦石港口庫存開始累庫、第4季度末礦山企業(yè)發(fā)運沖量顯現(xiàn)等因素，鐵礦石價格上漲態(tài)勢得到一定程度遏制。與此同時，一些受到監(jiān)管部門“面見”的相關方也引起廣泛關注。據(jù)國家發(fā)展改革委11月24日消息，國家發(fā)展改革委價格司會同交通運輸部水運局、國家市場監(jiān)管總局價監(jiān)競爭局組織主要港口企業(yè)召開會議，了解港口鐵礦石庫存、堆存裝卸收費等有關情況，研究加強港口鐵礦石監(jiān)管。
據(jù)市場機構最新統(tǒng)計，12月5日，中國47港鐵礦石庫存總量達12272.94萬噸，環(huán)比增加320萬噸。按2023年10月份我國生鐵日產223.19萬噸計算，1.2億噸鐵礦石足夠我國鋼廠生產約34天，超過鋼廠鐵礦石平均庫存周期。如此高的港口鐵礦石庫存本可以很好發(fā)揮“蓄水池”的作用，但《中國冶金報》記者在撰寫上篇觀察報道《“打鐵”還需自身硬》（見2023年11月23日《中國冶金報》）時發(fā)現(xiàn)，這超億噸的龐大庫存非但沒有發(fā)揮平抑價格的作用，反而極易成為推波漲價的藉口。那么，這種現(xiàn)象的原因何在？如何使其真正發(fā)揮“蓄水池”作用？《中國冶金報》記者近日與多方業(yè)內人士溝通交流，試圖揭開超億噸港口鐵礦石庫存的神秘面紗。
歷史與現(xiàn)實共振，超億噸港口鐵礦石庫存“非一日之功”
目前，鐵礦石港口庫存貨主大體包含鋼鐵企業(yè)、貿易商、礦山三類。鐵礦石港口庫存從21世紀初的幾千萬噸一度躍升至2018年、2022年的超1.6億噸，再到目前的常態(tài)超億噸水平，業(yè)內人士認為，其中受到一些關鍵因素的影響。
從歷史的角度考慮，一是鋼鐵產量增加，拉高鐵礦石對外依存度。1996年，中國粗鋼年產量突破1億噸（1.0124億噸），成為全世界最大的鋼鐵生產國，彼時我國鐵礦石對外依存度不到10%。此后，中國鋼鐵產量步入快速增長通道，對進口鐵礦石的依存度日漸增長。2003年，中國鋼鐵開始進行長協(xié)談判，這個階段的港口庫存以臨時堆存的長協(xié)礦為主，較少對市場價格形成擾動。但由于需求量的增加，港口庫存也在波動上升。
二是長協(xié)年度談判失敗，貿易模式發(fā)生轉變。2010年是個重要轉折點。這一年，鐵礦石長協(xié)談判機制崩潰，轉而采用季度定價、指數(shù)定價模式，現(xiàn)貨貿易的規(guī)模、比例逐漸攀升，有了更多市場主體參與鐵礦石貿易，港口多出很多貿易商的現(xiàn)貨庫存，進而拉高了港口的鐵礦石庫存量。據(jù)市場機構統(tǒng)計的全國45個港口進口鐵礦石庫存數(shù)據(jù)（11月24日），貿易礦量（指貨主為貿易商的鐵礦石物理庫存總量）占比已達1/2。
從現(xiàn)實的角度看，港口之間競爭激烈，迫切需要提高經濟效益，催生更多混礦。當前，中國經濟步入新常態(tài)，港口產業(yè)也面臨轉型升級，局部地區(qū)港口已經出現(xiàn)產能過剩，同時，疊加此前疫情封控等因素影響，改善經營局面的需求尤為迫切。近年來，中國港口與國際礦山企業(yè)開展鐵礦石混礦業(yè)務加速發(fā)展。據(jù)統(tǒng)計，目前中國港口混配礦能力超過1.6億噸。這些混配礦也成為港口鐵礦石庫存的重要組成部分。
整體來看，受歷史和現(xiàn)實雙重作用，港口庫存日益“膨脹”，其中增量主要來源于進口礦。而伴隨著模式更替、主體多元而來的，還有其中不可捉摸的“暗箱”。
變“國際貿易”為“國內貿易”，港口混礦成為挺價“橋頭堡”
近年來，在鐵礦石發(fā)生異常波動時，港口企業(yè)也成為國家發(fā)展改革委的約談對象。據(jù)業(yè)內人士對比分析，2022年2月23日、2023年11月24日，國家發(fā)展改革委價格司兩次約談港口企業(yè)，其約談的重點內容有所不同，2022年的重點意在引導貿易商釋放庫存（庫存約1.6億噸），而今年則劍指港口企業(yè)的自律與監(jiān)管問題（庫存約1.1億噸）。雖然億噸級的港口鐵礦石庫存在一定程度上表明了其蓄水池作用，但囿于參與各方利益訴求的不同，導致該作用并未充分發(fā)揮，無法在一輪又一輪鐵礦石價格波動中發(fā)揮調節(jié)作用。
2022年1月份，三部委聯(lián)合印發(fā)的《關于促進鋼鐵工業(yè)高質量發(fā)展的指導意見》（下稱《意見》）提出“鼓勵企業(yè)開展港口混礦業(yè)務，增加港口庫存”，目的是“發(fā)揮港口庫存對資源保障的緩沖作用”。但是，顯然，這種緩沖作用沒有發(fā)揮出來。不論庫存高位還是低位，價格上漲都可能發(fā)生。這種情況如何理解？
在與《中國冶金報》記者交流過程中，專家們都不免用一句“很復雜”來形容當前的港口鐵礦石庫存情況?！皬碗s”主要源于參與主體多元導致的難以統(tǒng)計的黑箱問題。舉例而言，某貿易商是諸多南非礦的代理，鐵礦石在落地前已經售賣，其放置在港口的鐵礦石屬于貿易商還是鋼廠？鋼廠既有長協(xié)礦，也會相機購買現(xiàn)貨礦，這部分港口庫存如何統(tǒng)計？等等。因為含混不清，所以為伺機操作留下了空間。
同時，海外礦山主導的港口混礦也備受質疑。一位從事鐵礦石貿易的業(yè)內人士認為，有時候，供應端為了自身利益最大化，會刻意制造稀缺。尤其是海外礦山主導的港口混礦，變“國際貿易”為“國內貿易”，雖然確實靠近了市場，但也為操控流動性，制造稀缺帶來了便利。眾所周知，鋼廠高爐大型化進一步催生了對高品位鐵礦石的強烈需求。港口混礦本意在于靠近市場、增加庫存，成為資源保障的緩沖區(qū)，然而，被四大礦山控制了港口混礦能力卻顯然違背了這份政策的“初衷”。
一位在鋼企長期從事鐵礦石研究的專家表示，港口混礦的初衷是將到港的貨物都當作增加的資源，以防出現(xiàn)戰(zhàn)爭或制裁等情況時，保障鐵礦石供應。但就目前而言，港口混礦僅僅能讓礦山企業(yè)價值最大化，因為混礦產品帶來的利潤要高于單獨售賣，但卻對鋼廠降本沒有幫助，反而增加了環(huán)保壓力。
一位從事鐵礦石貿易的人士表示，港口混礦相當于四大礦山將原本“遠在天邊”的礦山通過“乾坤大挪移”放到了中國的港口，使得其在中國市場的主動權進一步增強。一方面，海外礦將不會存在落地問題，也減小了海運等風險，能夠更好地把控供應節(jié)奏，“從容不迫”地影響現(xiàn)貨市場上某些特定品種的流通性，市場競爭力、壟斷性進一步增強。另一方面，港口混礦機構更方便成為情報機構，能夠輕而易舉“透視”中國港口的儲量、疏港量等信息，為其國內的現(xiàn)貨貿易公司挺價提供渠道。
那么，參與混礦協(xié)議的港口企業(yè)，發(fā)揮了什么樣的作用呢？據(jù)知情人士透露，國內港口公司為開拓混礦業(yè)務，在與國外礦山簽署的協(xié)議中給予相關企業(yè)堆存期延長，甚至無限期免堆存費的優(yōu)惠。這意味著，原先爭取“在到港之前賣出去”的約束將不復存在，解決了海外礦山在港口堆存的后顧之憂。業(yè)內專家告訴《中國冶金報》記者，我國各港口主動吸納鐵礦石的動因來自兩個方面，一是港口有大量的空置土地，而鐵礦石本身儲存門檻低；二是鐵礦石是大宗商品中數(shù)量規(guī)模較大的品種，港口通過賺取卸港費、安保費、超期卸港費等，一般在每噸40元~60元，可為其創(chuàng)造可觀收益。
綜上可以看出，港口庫存是把“雙刃劍”，舞得好，便是“蓄水池”；舞得不好，便會淪為挺價的“橋頭堡”。
回歸本位，港口庫存“蓄水池”亟待建強壘實
常年超億噸的港口鐵礦石庫存怎么才能充分發(fā)揮“蓄水池”的作用呢？
首先，鋼鐵產業(yè)鏈上的任何一環(huán)均不可有失，相關部門應推動港口企業(yè)盡顯作為。習近平總書記在黨的二十大報告中提出“著力提升產業(yè)鏈供應鏈韌性和安全水平”；在11月17日舉行的舊金山亞太經合組織第三十次領導人非正式會議中，總書記又提出“維護全球產業(yè)鏈供應鏈穩(wěn)定暢通”。國家發(fā)展改革委此輪“打鐵”的一個重要的意義，便在于再次將鋼鐵產業(yè)鏈上的重要一環(huán)“港口”引到了公眾面前，也啟示我們，維護鋼鐵產業(yè)鏈供應鏈韌性與安全需要各方共謀，方能共贏。而達成這一合作，需要政府之手在其中發(fā)揮有力作用。近年來，港口能力的結構性過剩已經引起有關部門重視，省級層面的整合已經啟動，希望政府監(jiān)管部門切實將港口企業(yè)納入鋼鐵產業(yè)鏈統(tǒng)籌布局、整體規(guī)劃，推動港口資源配置最優(yōu)化。
其次，讓港口混礦回歸本位，細化建設要求與管理規(guī)則。港口混礦作為《意見》中鼓勵的方向，初衷是通過增加港口庫存，發(fā)揮其“蓄水池”的作用，同時為鋼鐵生產提供原料便利，但參與的主體十分關鍵、對港口混礦運行監(jiān)管也十分關鍵。不少業(yè)內人士建議，政府應在調查研究的基礎上，對《意見》進一步細化，明確可操作性的要求，確保港口混礦發(fā)揮應有的作用，如規(guī)范港口及貿易商管理的相關辦法，研究大幅縮短貿易企業(yè)鐵礦石免費堆存期、提高港口囤積成本，防范過度囤積；制定相關優(yōu)惠政策，逐步引導國內礦山企業(yè)等加入到“港口混礦”的合作模式中，扭轉現(xiàn)有以四大礦主導的貿易模式。
最后，“手中有礦”方能“心里不慌”，“基石計劃”需要加速落地?！兑庖姟分刑岢龅摹敖㈣F礦產能儲備和礦產地儲備制度”，其實與“基石計劃”一脈相承，均旨在提高礦產資源保障能力。“基石計劃”提出用2個~3個“五年計劃”時間，切實改變我國鐵資源來源構成，從根本上解決鋼鐵產業(yè)鏈資源短板問題。當前，要力爭實現(xiàn)第一個目標：到2025年，實現(xiàn)國內礦產量、廢鋼消耗量和海外權益礦分別達到3.7億噸、3億噸和2.2億噸。據(jù)統(tǒng)計，“基石計劃”實施后國內重點鐵礦項目中已開工10多項，新增鐵精礦產能約5000萬噸。我們期待通過兩類實施主體和兩級推進主體聯(lián)動機制，將這一計劃深入扎實推進，切實構建起與鋼鐵生產能力相匹配的原料供給體系，提高資源保障能力，贏得市場主動權。
產業(yè)鏈供應鏈上任何一個關鍵環(huán)節(jié)的短板，都可能經過產業(yè)鏈的放大效應成為整體的短板，影響深遠。為此，監(jiān)管部門、礦山企業(yè)、鋼鐵企業(yè)、港口企業(yè)、貿易企業(yè)、下游用鋼企業(yè)、行業(yè)協(xié)會等產業(yè)鏈各方，急需從資源安全保障的高度攜手發(fā)力，在資源勘探開發(fā)、港口庫存監(jiān)管、海運能力建設、定價機制完善、財稅政策支持等方面積極作為，構筑合作共贏的礦產供應鏈可持續(xù)生態(tài)。
